הרכב נכסים נכון ל-30 ביוני 2026 · תשואה ודמי ניהול: אוגוסט 2026
(רבעון 2 2026) · עודכן באתר: 2026-10-22 · הרבעון הבא (רבעון 3 2026) צפוי להתפרסם בסביבות דצמבר 2026הפניקס פנסיה מקיפה משולב סחיר
הפניקס פנסיה וגמל · קרן פנסיה · מספר אוצר 14285
פנסיה מקיפה משולב (מעורב) רבעון 2 2026 + הוספה לתיק שלי השוואה למסלול אחר
במה מושקע הפניקס פנסיה מקיפה משולב סחיר?
תשואה ודמי ניהול
נתון רשמי, לא דירוגהתשואה היא נתון היסטורי ואינה צופה פני עתיד. מסלולים עם חשיפה שונה למניות נושאים סיכון שונה, ולכן כדאי להשוות תשואה רק בין מסלולים בעלי הרכב דומה. התשואה נטו, אחרי דמי הניהול.
מקור: דיווח הגוף המוסדי לרשות שוק ההון (גמל-נט/פנסיה-נט, data.gov.il), נכון לאוגוסט 2026.
הקצאת הנכסים
בנוסף, חוזים ואופציות על מדדים מוסיפים חשיפה של 19.8% למניות, ולכן החשיפה הכוללת למניות היא 49.3%.
כך מתפלג הכסף שהושקע בפועל: קרן סל על מדד מניות נספרת כמניות ולא כ"קרן".
| אג"ח | 50.6% | 50.4 מיליון ₪ |
| מניות | 29.5% | 29.4 מיליון ₪ |
| מזומנים | 20.2% | 20.2 מיליון ₪ |
| השקעות אלטרנטיביות | 0.2% | 179 אלף ₪ |
| אחר | <0.05% | 20 אלף ₪ |
כך מדווח המסלול בפועל, קרנות סל וקרנות נאמנות מופיעות כמכשיר נפרד.
| מזומנים ושווי מזומנים | 20.2% | 20.2 מיליון ₪ |
| אג"ח קונצרני | 16.7% | 16.7 מיליון ₪ |
| מניות | 16.7% | 16.6 מיליון ₪ |
| אפיק מובטח תשואה | 14.8% | 14.8 מיליון ₪ |
| קרנות סל | 12.3% | 12.2 מיליון ₪ |
| אג"ח מיועדות | 10.3% | 10.2 מיליון ₪ |
| אג"ח ממשלתי | 8.1% | 8.1 מיליון ₪ |
| קרנות נאמנות | 1.2% | 1.2 מיליון ₪ |
| אופציות | 1.0% | 991 אלף ₪ |
| קרנות השקעה | 0.2% | 179 אלף ₪ |
| כתבי אופציה | <0.05% | 32 אלף ₪ |
| ניירות ערך מסחריים | <0.05% | 22 אלף ₪ |
| נכסים אחרים | <0.05% | 20 אלף ₪ |
חשיפה למניות: מה נקנה בפועל ומה מגיע מחוזים
29.5% מהמסלול מושקע במניות שנקנו בפועל, ישירות או דרך קרנות. חוזים ואופציות על מדדים מוסיפים עוד 19.8%, ולכן החשיפה הכוללת למניות, כפי שהקופה מדווחת לרשות שוק ההון (יוני 2026), היא 49.3%. זה המספר שקובע כמה המסלול יושפע מתנודות בבורסה. את התוספת מהחוזים אי אפשר לחשב מדוח הנכסים עצמו, ולכן היא נלקחת מהדיווח הרשמי.
לאן הכסף חשוף
ישראל מול חו"ל
45.8% מהמסלול חשוף לשווקים בחו"ל (חשיפה כלכלית, דיווח רשמי, יוני 2026).
למה בפירוט לפי נייר יוצא מספר אחר?
בפירוט לפי מקום הרישום של כל נייר, 27.0% מסווג "חו"ל". הפער נובע ממכשירים שנסחרים בישראל, כמו תעודות סל על מדדים בחו"ל, שנרשמים "ישראל" למרות שהחשיפה שלהם היא לחו"ל.
25.1% מהנכסים מגיעים בלי סיווג גיאוגרפי בקובץ המקור, בעיקר אפיק מובטח תשואה, אג"ח מיועדות, כתבי אופציה.
מטבעות
16.9% מהמסלול חשוף למטבע זר, אחרי גידור (דיווח רשמי, יוני 2026).
פירוט לפי מטבע הנייר, לפני גידור
לפני גידור, 27.4% מהנכסים נקובים במטבע זר. חלק מהחשיפה הזו מנוטרל בעסקאות גידור, ולכן החשיפה בפועל נמוכה יותר. 23.6% מהנכסים דווחו בלי מטבע ואינם מופיעים כאן.
ענפים מובילים — החזקה ישירה
הענפים מחושבים מהמניות המוחזקות ישירות בלבד. במניות המוחזקות דרך קרנות, הקובץ מדווח את סיווג הקרן ולא את ענפי החברות שבתוכה.
8 האחזקות הגדולות
| אפיק מובטח תשואה (ללא נייר) | אפיק מובטח תשואה | 14.83% | 14.8 מיליון ₪ |
| בנק הפועלים | מזומנים ושווי מזומנים | 2.78% | 2.8 מיליון ₪ |
| בנק מזרחי | מזומנים ושווי מזומנים | 2.10% | 2.1 מיליון ₪ |
| בנק לאומי | מזומנים ושווי מזומנים | 1.94% | 1.9 מיליון ₪ |
| ערד 2034 סדרה 8880 | אג"ח מיועדות | 1.62% | 1.6 מיליון ₪ |
| Amundi Core S&P 500 Swap | קרנות סל | 1.55% | 1.5 מיליון ₪ |
| בנק הפועלים | מזומנים ושווי מזומנים | 1.49% | 1.5 מיליון ₪ |
| ערד 2036 סדרה 8898 | אג"ח מיועדות | 1.40% | 1.4 מיליון ₪ |
רכיב החוב — 50.6% מהמסלול
פילוח דירוגים, מתוך רכיב החוב
"מגובה מדינה" הוא אג"ח מיועדות ואפיק מובטח תשואה: המדינה מבטיחה את התשואה עליהם, ולכן אין להם דירוג אשראי.
הדירוג הממוצע מוצג רק כשלפחות מחצית מרכיב החוב מדורגת. אג"ח ממשלתיות ואג"ח מגובות מדינה אינן נושאות דירוג קונצרני ואינן נכללות בו.
לפרופיל החוב המלא: תשואה לפי סוג נכס, פילוח הצמדה וחוב בעייתי ←
נכסים לא סחירים — 25.5% מהמסלול
שוויים נקבע בהערכה, לא במסחר יומיאפיק מובטח תשואה 14.8% אג"ח מיועדות 10.3% אופציות 0.9% אג"ח קונצרני 0.7%
מסלולים דומים
אותה קטגוריה וסוג חשיפה, בחברות אחרות| הפניקס פנסיה מקיפה משולב סחיר (המסלול הזה) | הפניקס פנסיה וגמל | 0.14% | 12.8% | 49.3% | 100 מיליון ₪ | |
| מיטב פנסיה מקיפה משולב סחיר | מיטב גמל ופנסיה | 0.11% | 25.0% | 70.9% | 2.4 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| כלל פנסיה משולב סחיר | כלל פנסיה וגמל | 0.14% | 20.3% | 52.9% | 844 מיליון ₪ | השוואה ← |
| מנורה מבטחים פנסיה משולב סחיר | מנורה מבטחים פנסיה וגמל | 0.15% | 9.3% | 64.3% | 475 מיליון ₪ | השוואה ← |
| מגדל מקפת אישית משולב סחיר | מגדל מקפת קרנות פנסיה וקופות גמל | 0.14% | 12.8% | 57.4% | 214 מיליון ₪ | השוואה ← |
| הראל פנסיה משולב סחיר | הראל פנסיה וגמל | 0.16% | 6.0% | 57.1% | 182 מיליון ₪ | השוואה ← |
| מור פנסיה מקיפה - משולב סחיר | מור גמל ופנסיה | 0.19% | 14.0% | 47.7% | 178 מיליון ₪ | השוואה ← |
| אלטשולר שחם פנסיה מקיפה משולב סחיר | אלטשולר שחם גמל ופנסיה | 0.15% | 11.9% | 51.1% | 36 מיליון ₪ | השוואה ← |
ממוין לפי שווי המסלול. דמי ניהול ממוצעים מהיתרה ותשואה נטו לפי דיווח רשמי; תשואת עבר אינה צופה פני עתיד. "השוואה" פותחת את כלי ההשוואה עם שני המסלולים.
איפה המסלול עומד ביחס למסלולים אחרים
מיקום בתוך אותו סוג מוצר, לא המלצה- חשיפה למט"ח: בשליש האמצעי מבין 109 מסלולי פנסיה מקיפה
- חשיפה לחו"ל: בשליש האמצעי מבין 109 מסלולי פנסיה מקיפה
- תשואה לפדיון של האג"ח: בשליש האמצעי מבין 109 מסלולי פנסיה מקיפה
- תנודתיות צפויה: בינונית ביחס ל-109 מסלולי פנסיה מקיפה
- נכסים לא סחירים: בשליש התחתון מבין 109 מסלולי פנסיה מקיפה
מחזיק נייר מסוים?
שאלות נפוצות
כמה מניות יש בהפניקס פנסיה מקיפה משולב סחיר?
כ-49% מהכסף בהפניקס פנסיה מקיפה משולב סחיר חשוף למניות, נכון ל-30.6.2026. מתוכם 30% הם מניות שנקנו בפועל, ישירות או דרך קרנות, והשאר מגיע מחוזים ואופציות על מדדים.
כמה מהכסף בהפניקס פנסיה מקיפה משולב סחיר מושקע בחו"ל?
כ-46% מהמסלול חשוף לשווקים בחו"ל, וכ-17% חשוף למטבע זר אחרי גידור, נכון ל-30.6.2026. החשיפה למטבע זר נמוכה יותר, כי חלק מההשקעות בחו"ל מגודר לשקל.
מה התשואה ודמי הניהול של הפניקס פנסיה מקיפה משולב סחיר?
דמי הניהול הממוצעים מהיתרה הם 0.14% בשנה, התשואה מתחילת השנה היא 7.0%, התשואה השנתית הממוצעת בשלוש השנים האחרונות היא 12.8%, לפי הדיווח לרשות שוק ההון עד אוגוסט 2026. התשואה נטו אחרי דמי ניהול, ותשואת עבר אינה מבטיחה תשואה עתידית.
פרטי מקור
- מספר אוצר
- 14285
- סוג מוצר
- פנסיה מקיפה
- נכון ל-
- רבעון 2 2026
- מקור
- דוח "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד"
- כיסוי אימות
- 100% מסך המסלול, מאומת מול גיליון "סכום נכסים"
- רישיון
- CC BY 4.0, מותר להשתמש בתנאי שמציינים את בקופה כמקור
המידע מוצג לצורך השוואה והבנה בלבד, ואינו מהווה ייעוץ או שיווק פנסיוני. ביצועי עבר והרכב נכסים אינם מבטיחים תשואה עתידית. הנתונים מבוססים על דוחות "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד" שמפרסמים הגופים המוסדיים מכוח חוזר גופים מוסדיים 2015-9-14.