נכון ל-30 ביוני 2026 (רבעון 2 2026) · עודכן באתר: 2026-09-22 · הרבעון הבא (רבעון 3 2026) צפוי להתפרסם בסביבות דצמבר 2026
כלל פנסיה מסלול הלכה למקבלי קצבה
כלל פנסיה וגמל · קרן פנסיה · מספר אוצר 12176
פנסיה מקיפה מסלול קצבה (בתשלום) רבעון 2 2026
במה מושקע כלל פנסיה מסלול הלכה למקבלי קצבה?
- מספר אוצר
- 12176
- חברה
- כלל פנסיה וגמל
- סוג מוצר
- פנסיה מקיפה
- נכון ל-
- רבעון 2 2026
- מקור
- דוח "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד"
- כיסוי אימות
- 100% מסך המסלול, מאומת מול גיליון "סכום נכסים"
עוד בקצרה
כלל פנסיה מסלול הלכה למקבלי קצבה של כלל פנסיה וגמל (קרן פנסיה, מספר אוצר 12176) מנהל 78.7 מיליון ₪ נכון לרבעון 2 2026. החשיפה למניות במונחי דלתא, כפי שהגוף המוסדי מדווח לרשות שוק ההון (יוני 2026), היא 22.3%, לעומת 21.7% בהחזקה בפועל (ישירה ודרך קרנות) לפי דוח הנכסים. רכיב החוב מהווה 75.0% ותשואתו לפדיון המשוקללת 4.60%. החשיפה לחו"ל במונחי דלתא (דיווח רשמי) היא 16.2%, לעומת 15.5% לפי סיווג הנכסים בדוח (חלק מהמכשירים הנסחרים בישראל חושפים כלכלית לחו"ל). 37.9% מהמסלול מוחזק בנכסים סחירים.
הקצאת הנכסים
כך מתפלג הכסף מבחינה כלכלית: קרן סל על מדד מניות נספרת כמניות ולא כ"קרן".
| אג"ח | 75.0% | 59.1 מיליון ₪ |
| מניות | 21.7% | 17.1 מיליון ₪ |
| מזומנים | 2.7% | 2.1 מיליון ₪ |
| קרנות מטבע | 0.3% | 274 אלף ₪ |
| נגזרים | 0.3% | 221 אלף ₪ |
כך מדווח המסלול בפועל, קרנות סל וקרנות נאמנות מופיעות כמכשיר נפרד.
| אג"ח מיועדות | 33.2% | 26.1 מיליון ₪ |
| קרנות סל | 30.6% | 24.1 מיליון ₪ |
| אפיק מובטח תשואה | 28.6% | 22.6 מיליון ₪ |
| אג"ח ממשלתי | 4.3% | 3.3 מיליון ₪ |
| מזומנים ושווי מזומנים | 2.4% | 1.9 מיליון ₪ |
| קרנות נאמנות | 0.3% | 274 אלף ₪ |
| פיקדונות | 0.3% | 237 אלף ₪ |
| נגזרים אחרים | 0.3% | 216 אלף ₪ |
| חוזים עתידיים | <0.05% | 4 אלף ₪ |
| אופציות | <0.05% | 2 אלף ₪ |
חשיפה מנייתית — ישירה, דרך קרנות ובמונחי דלתא
ההחזקה בפועל (21.7%) קרובה לחשיפה הרשמית במונחי דלתא (22.3% (יוני 2026)). המסלול לא מחזיק נגזרים משמעותיים שמשנים את התמונה.
לאן הכסף חשוף
ישראל מול חו"ל
חשיפה לחו"ל במונחי דלתא (דיווח רשמי, יוני 2026): 16.2% מהמסלול. קרוב לסיווג לפי הקובץ, אין פער משמעותי.
61.8% מהנכסים מגיעים בלי סיווג גיאוגרפי בקובץ המקור, בעיקר אג"ח מיועדות, אפיק מובטח תשואה, כתבי אופציה.
מטבעות
חשיפה למט"ח נטו (דיווח רשמי, יוני 2026): 13.7% מהמסלול, אחרי גידור. ברכיב המוחזק (16.1%) הגידור אינו מנוטרל.
8 האחזקות הגדולות
| אפיק מובטח תשואה (ללא נייר) | אפיק מובטח תשואה | 28.65% | 22.6 מיליון ₪ |
| VANGUARD S&P 500 ETF | קרנות סל | 4.58% | 3.6 מיליון ₪ |
| תכ.כשתא125 | קרנות סל | 3.56% | 2.8 מיליון ₪ |
| INVESCO S&P 500 ACC | קרנות סל | 3.14% | 2.5 מיליון ₪ |
| קסם.כשר תא 125 | קרנות סל | 2.57% | 2.0 מיליון ₪ |
| הרל.כשתלבנד60צמ | קרנות סל | 1.99% | 1.6 מיליון ₪ |
| IBI.כש תא 125 | קרנות סל | 1.72% | 1.4 מיליון ₪ |
| IBI.כשתלבונד60צ | קרנות סל | 1.68% | 1.3 מיליון ₪ |
רכיב החוב — 75.0% מהמסלול
הדירוג הממוצע מחושב רק על החלק המדורג של רכיב החוב. אג"ח מיועדות ואג"ח ממשלתיות אינן נושאות דירוג קונצרני ואינן נכללות בו.
פילוח דירוגים — מתוך רכיב החוב
לפרופיל החוב המלא: תשואה לפי סוג נכס, פילוח הצמדה וחוב בעייתי ←
נכסים לא סחירים — 62.1% מהמסלול
שוויים נקבע בהערכה, לא במסחר יומיאג"ח מיועדות 33.2% אפיק מובטח תשואה 28.6% נגזרים אחרים 0.3% אופציות 0.0%
מסלולים דומים
אותה קטגוריה וסוג חשיפה, בחברות אחרותאיפה המסלול מדורג
לפי "מה שאתה מאמין", ראה הסבר בעמוד הדירוג- הדולר יעלה מול השקל: מדורג 87 מתוך 141
- השוק בחו"ל עדיף: מדורג 103 מתוך 141
- השוק הישראלי עדיף: מדורג 39 מתוך 141
- תשואה לפדיון גבוהה: מדורג 43 מתוך 140
- שנאת סיכון: מדורג 47 מתוך 141
- רק נכסים סחירים: מדורג 125 מתוך 141
מחזיק נייר מסוים?
המידע מוצג לצורך השוואה והבנה בלבד, ואינו מהווה ייעוץ או שיווק פנסיוני. ביצועי עבר והרכב נכסים אינם מבטיחים תשואה עתידית. הנתונים מבוססים על דוחות "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד" שמפרסמים הגופים המוסדיים מכוח חוזר גופים מוסדיים 2015-9-14.