הרכב נכסים נכון ל-30 ביוני 2026 · תשואה ודמי ניהול: אוגוסט 2026
(רבעון 2 2026) · עודכן באתר: 2026-10-22 · הרבעון הבא (רבעון 3 2026) צפוי להתפרסם בסביבות דצמבר 2026מנורה מבטחים תגמולים לבני 50-60
מנורה מבטחים פנסיה וגמל · קופת גמל / השתלמות · מספר אוצר 9792
גמל לתגמולים תלוי גיל — גילאי 50 עד 60 רבעון 2 2026 + הוספה לתיק שלי השוואה למסלול אחר
במה מושקע מנורה מבטחים תגמולים לבני 50-60?
עוד נתונים
תשואה ודמי ניהול
נתון רשמי, לא דירוגתנודתיות (סטיית תקן) 5.9% · מדד שארפ 0.95.
התשואה היא נתון היסטורי ואינה צופה פני עתיד. מסלולים עם חשיפה שונה למניות נושאים סיכון שונה, ולכן כדאי להשוות תשואה רק בין מסלולים בעלי הרכב דומה. התשואה נטו, אחרי דמי הניהול.
מקור: דיווח הגוף המוסדי לרשות שוק ההון (גמל-נט/פנסיה-נט, data.gov.il), נכון לאוגוסט 2026.
הקצאת הנכסים
בנוסף, חוזים ואופציות על מדדים מוסיפים חשיפה של 10.5% למניות, ולכן החשיפה הכוללת למניות היא 50.6%.
כך מתפלג הכסף שהושקע בפועל: קרן סל על מדד מניות נספרת כמניות ולא כ"קרן".
| מניות | 40.0% | 2.2 מיליארד ₪ |
| אג"ח | 33.8% | 1.8 מיליארד ₪ |
| מזומנים | 13.3% | 714.6 מיליון ₪ |
| השקעות אלטרנטיביות | 10.6% | 570.4 מיליון ₪ |
| נגזרים | 1.3% | 70.7 מיליון ₪ |
| מוצרים מובנים | 0.7% | 35.0 מיליון ₪ |
| נדל"ן | 0.1% | 7.7 מיליון ₪ |
| אחר | 0.1% | 6.6 מיליון ₪ |
| קרנות — סיווג לא זוהה | <0.05% | 453 אלף ₪ |
כך מדווח המסלול בפועל, קרנות סל וקרנות נאמנות מופיעות כמכשיר נפרד.
| מניות | 32.8% | 1.8 מיליארד ₪ |
| מזומנים ושווי מזומנים | 13.3% | 712.7 מיליון ₪ |
| אג"ח קונצרני | 13.2% | 707.4 מיליון ₪ |
| אג"ח ממשלתי | 11.8% | 631.7 מיליון ₪ |
| קרנות השקעה | 10.6% | 570.4 מיליון ₪ |
| קרנות סל | 7.3% | 390.9 מיליון ₪ |
| הלוואות | 6.8% | 366.7 מיליון ₪ |
| קרנות נאמנות | 2.0% | 109.8 מיליון ₪ |
| נגזרים אחרים | 1.3% | 67.5 מיליון ₪ |
| מוצרים מובנים | 0.7% | 35.0 מיליון ₪ |
| זכויות מקרקעין | 0.1% | 7.7 מיליון ₪ |
| נכסים אחרים | 0.1% | 6.6 מיליון ₪ |
| פיקדונות | <0.05% | 1.8 מיליון ₪ |
| חוזים עתידיים | <0.05% | 1.6 מיליון ₪ |
| אופציות | <0.05% | 1.6 מיליון ₪ |
| כתבי אופציה | <0.05% | 1.5 מיליון ₪ |
חשיפה למניות: מה נקנה בפועל ומה מגיע מחוזים
40.0% מהמסלול מושקע במניות שנקנו בפועל, ישירות או דרך קרנות. חוזים ואופציות על מדדים מוסיפים עוד 10.5%, ולכן החשיפה הכוללת למניות, כפי שהקופה מדווחת לרשות שוק ההון (יוני 2026), היא 50.6%. זה המספר שקובע כמה המסלול יושפע מתנודות בבורסה. את התוספת מהחוזים אי אפשר לחשב מדוח הנכסים עצמו, ולכן היא נלקחת מהדיווח הרשמי.
לאן הכסף חשוף
ישראל מול חו"ל
43.0% מהמסלול חשוף לשווקים בחו"ל (חשיפה כלכלית, דיווח רשמי, יוני 2026).
למה בפירוט לפי נייר יוצא מספר אחר?
בפירוט לפי מקום הרישום של כל נייר, 35.5% מסווג "חו"ל". הפער נובע ממכשירים שנסחרים בישראל, כמו תעודות סל על מדדים בחו"ל, שנרשמים "ישראל" למרות שהחשיפה שלהם היא לחו"ל.
מטבעות
17.8% מהמסלול חשוף למטבע זר, אחרי גידור (דיווח רשמי, יוני 2026).
פירוט לפי מטבע הנייר, לפני גידור
לפני גידור, 39.3% מהנכסים נקובים במטבע זר. חלק מהחשיפה הזו מנוטרל בעסקאות גידור, ולכן החשיפה בפועל נמוכה יותר.
ענפים מובילים — החזקה ישירה
הענפים מחושבים מהמניות המוחזקות ישירות בלבד. במניות המוחזקות דרך קרנות, הקובץ מדווח את סיווג הקרן ולא את ענפי החברות שבתוכה.
8 האחזקות הגדולות
| בנק הפועלים בע''מ | מזומנים ושווי מזומנים | 4.08% | 219.3 מיליון ₪ |
| הלוואות (ללא שם נייר) | הלוואות | 1.76% | 94.7 מיליון ₪ |
| ממשל צמודה 1033 | אג"ח ממשלתי | 1.75% | 94.0 מיליון ₪ |
| ממשל שקלית 0432 | אג"ח ממשלתי | 1.43% | 77.1 מיליון ₪ |
| NVDA US NVIDIA Corp | מניות | 1.17% | 63.1 מיליון ₪ |
| AAPL US- Apple Inc | מניות | 1.17% | 62.9 מיליון ₪ |
| ממשלתי צמוד 1131 | אג"ח ממשלתי | 1.10% | 59.2 מיליון ₪ |
| לאומי | מניות | 1.10% | 59.2 מיליון ₪ |
רכיב החוב — 33.8% מהמסלול
משקל נמוך במסלול זהפילוח דירוגים, מתוך רכיב החוב
לפרופיל החוב המלא: תשואה לפי סוג נכס, פילוח הצמדה וחוב בעייתי ←
נכסים לא סחירים — 21.0% מהמסלול
שוויים נקבע בהערכה, לא במסחר יומיקרנות השקעה 10.6% הלוואות 6.8% נגזרים אחרים 1.3% מניות 1.2%
מסלולים דומים
אותה קטגוריה וסוג חשיפה, בחברות אחרות| מנורה מבטחים תגמולים לבני 50-60 (המסלול הזה) | מנורה מבטחים פנסיה וגמל | 0.59% | 11.5% | 50.6% | 5.4 מיליארד ₪ | |
| אלטשולר שחם גמל לבני 50 עד 60 | אלטשולר שחם גמל ופנסיה | 0.64% | 10.8% | 51.2% | 25.0 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| מיטב גמל לבני 60 עד 50 | מיטב גמל ופנסיה | 0.53% | 12.7% | 47.4% | 24.7 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| מור תגמולים לבני 50 עד 60 | מור גמל ופנסיה | 0.66% | 11.5% | 51.3% | 17.4 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| ילין לפידות קופת גמל לבני 50 עד 60 | ילין לפידות ניהול קופות גמל | 0.63% | 11.3% | 52.6% | 12.4 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| הפניקס גמל מסלול לבני 50 עד 60 | הפניקס פנסיה וגמל | 0.60% | 12.7% | 48.0% | 9.5 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| אנליסט גמל מסלול לבני 50-60 | אנליסט קופות גמל | 0.60% | 12.0% | 50.2% | 7.9 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| כלל תמר לבני 50-60 | כלל פנסיה וגמל | 0.49% | 12.7% | 51.5% | 5.4 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| מגדל לתגמולים ולפיצויים מסלול לבני 50 עד 60 | מגדל מקפת קרנות פנסיה וקופות גמל | 0.49% | 12.0% | 50.9% | 4.9 מיליארד ₪ | השוואה ← |
ממוין לפי שווי המסלול. דמי ניהול ממוצעים מהיתרה ותשואה נטו לפי דיווח רשמי; תשואת עבר אינה צופה פני עתיד. "השוואה" פותחת את כלי ההשוואה עם שני המסלולים.
איפה המסלול עומד ביחס למסלולים אחרים
מיקום בתוך אותו סוג מוצר, לא המלצה- חשיפה למט"ח: בשליש האמצעי מבין 126 מסלולי גמל לתגמולים
- חשיפה לחו"ל: בשליש האמצעי מבין 126 מסלולי גמל לתגמולים
- תשואה לפדיון של האג"ח: בשליש התחתון מבין 100 מסלולי גמל לתגמולים
- תנודתיות צפויה: בינונית ביחס ל-126 מסלולי גמל לתגמולים
- נכסים לא סחירים: בשליש העליון מבין 126 מסלולי גמל לתגמולים
מחזיק נייר מסוים?
שאלות נפוצות
כמה מניות יש במנורה מבטחים תגמולים לבני 50-60?
כ-51% מהכסף במנורה מבטחים תגמולים לבני 50-60 חשוף למניות, נכון ל-30.6.2026. מתוכם 40% הם מניות שנקנו בפועל, ישירות או דרך קרנות, והשאר מגיע מחוזים ואופציות על מדדים.
כמה מהכסף במנורה מבטחים תגמולים לבני 50-60 מושקע בחו"ל?
כ-43% מהמסלול חשוף לשווקים בחו"ל, וכ-18% חשוף למטבע זר אחרי גידור, נכון ל-30.6.2026. החשיפה למטבע זר נמוכה יותר, כי חלק מההשקעות בחו"ל מגודר לשקל.
מה התשואה ודמי הניהול של מנורה מבטחים תגמולים לבני 50-60?
דמי הניהול הממוצעים מהיתרה הם 0.59% בשנה, התשואה מתחילת השנה היא 6.7%, התשואה השנתית הממוצעת בשלוש השנים האחרונות היא 11.5%, לפי הדיווח לרשות שוק ההון עד אוגוסט 2026. התשואה נטו אחרי דמי ניהול, ותשואת עבר אינה מבטיחה תשואה עתידית.
פרטי מקור
- מספר אוצר
- 9792
- סוג מוצר
- גמל לתגמולים
- נכון ל-
- רבעון 2 2026
- מקור
- דוח "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד"
- כיסוי אימות
- 100% מסך המסלול, מאומת מול גיליון "סכום נכסים"
- רישיון
- CC BY 4.0, מותר להשתמש בתנאי שמציינים את בקופה כמקור
המידע מוצג לצורך השוואה והבנה בלבד, ואינו מהווה ייעוץ או שיווק פנסיוני. ביצועי עבר והרכב נכסים אינם מבטיחים תשואה עתידית. הנתונים מבוססים על דוחות "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד" שמפרסמים הגופים המוסדיים מכוח חוזר גופים מוסדיים 2015-9-14.