הרכב נכסים נכון ל-30 ביוני 2026 · תשואה ודמי ניהול: אוגוסט 2026
(רבעון 2 2026) · עודכן באתר: 2026-10-22 · הרבעון הבא (רבעון 3 2026) צפוי להתפרסם בסביבות דצמבר 2026מגדל מקפת אישית לבני 60 ומעלה
מגדל מקפת קרנות פנסיה וקופות גמל · קרן פנסיה · מספר אוצר 8803
פנסיה מקיפה תלוי גיל — גיל 60 ומעלה רבעון 2 2026 + הוספה לתיק שלי השוואה למסלול אחר
במה מושקע מגדל מקפת אישית לבני 60 ומעלה?
תשואה ודמי ניהול
נתון רשמי, לא דירוגתנודתיות (סטיית תקן) 3.7% · מדד שארפ 1.23.
התשואה היא נתון היסטורי ואינה צופה פני עתיד. מסלולים עם חשיפה שונה למניות נושאים סיכון שונה, ולכן כדאי להשוות תשואה רק בין מסלולים בעלי הרכב דומה. התשואה נטו, אחרי דמי הניהול.
מקור: דיווח הגוף המוסדי לרשות שוק ההון (גמל-נט/פנסיה-נט, data.gov.il), נכון לאוגוסט 2026.
הקצאת הנכסים
בנוסף, חוזים ואופציות על מדדים מוסיפים חשיפה של 9.6% למניות, ולכן החשיפה הכוללת למניות היא 30.7%.
כך מתפלג הכסף שהושקע בפועל: קרן סל על מדד מניות נספרת כמניות ולא כ"קרן".
| אג"ח | 61.6% | 5.0 מיליארד ₪ |
| מניות | 21.1% | 1.7 מיליארד ₪ |
| מזומנים | 9.4% | 758.8 מיליון ₪ |
| השקעות אלטרנטיביות | 5.8% | 467.2 מיליון ₪ |
| נדל"ן | 1.0% | 78.5 מיליון ₪ |
| מוצרים מובנים | 0.6% | 48.2 מיליון ₪ |
| נגזרים | 0.6% | 47.1 מיליון ₪ |
| אחר | <0.05% | 184 אלף ₪ |
כך מדווח המסלול בפועל, קרנות סל וקרנות נאמנות מופיעות כמכשיר נפרד.
| אג"ח קונצרני | 17.0% | 1.4 מיליארד ₪ |
| מניות | 14.5% | 1.2 מיליארד ₪ |
| אפיק מובטח תשואה | 14.1% | 1.1 מיליארד ₪ |
| אג"ח מיועדות | 12.7% | 1.0 מיליארד ₪ |
| אג"ח ממשלתי | 11.9% | 962.4 מיליון ₪ |
| מזומנים ושווי מזומנים | 9.4% | 758.8 מיליון ₪ |
| קרנות סל | 7.7% | 624.1 מיליון ₪ |
| קרנות השקעה | 5.8% | 467.2 מיליון ₪ |
| הלוואות | 4.4% | 356.9 מיליון ₪ |
| זכויות מקרקעין | 1.0% | 78.5 מיליון ₪ |
| מוצרים מובנים | 0.6% | 48.2 מיליון ₪ |
| נגזרים אחרים | 0.6% | 44.6 מיליון ₪ |
| קרנות נאמנות | 0.4% | 29.8 מיליון ₪ |
| חוזים עתידיים | <0.05% | 2.6 מיליון ₪ |
| כתבי אופציה | <0.05% | 2.2 מיליון ₪ |
| נכסים אחרים | <0.05% | 184 אלף ₪ |
חשיפה למניות: מה נקנה בפועל ומה מגיע מחוזים
21.1% מהמסלול מושקע במניות שנקנו בפועל, ישירות או דרך קרנות. חוזים ואופציות על מדדים מוסיפים עוד 9.6%, ולכן החשיפה הכוללת למניות, כפי שהקופה מדווחת לרשות שוק ההון (יוני 2026), היא 30.7%. זה המספר שקובע כמה המסלול יושפע מתנודות בבורסה. את התוספת מהחוזים אי אפשר לחשב מדוח הנכסים עצמו, ולכן היא נלקחת מהדיווח הרשמי.
לאן הכסף חשוף
ישראל מול חו"ל
28.4% מהמסלול חשוף לשווקים בחו"ל (חשיפה כלכלית, דיווח רשמי, יוני 2026).
למה בפירוט לפי נייר יוצא מספר אחר?
בפירוט לפי מקום הרישום של כל נייר, 19.5% מסווג "חו"ל". הפער נובע ממכשירים שנסחרים בישראל, כמו תעודות סל על מדדים בחו"ל, שנרשמים "ישראל" למרות שהחשיפה שלהם היא לחו"ל.
27.8% מהנכסים מגיעים בלי סיווג גיאוגרפי בקובץ המקור, בעיקר אפיק מובטח תשואה, אג"ח מיועדות, זכויות מקרקעין.
מטבעות
14.4% מהמסלול חשוף למטבע זר, אחרי גידור (דיווח רשמי, יוני 2026).
פירוט לפי מטבע הנייר, לפני גידור
לפני גידור, 21.9% מהנכסים נקובים במטבע זר. חלק מהחשיפה הזו מנוטרל בעסקאות גידור, ולכן החשיפה בפועל נמוכה יותר. 27.4% מהנכסים דווחו בלי מטבע ואינם מופיעים כאן.
ענפים מובילים — החזקה ישירה
הענפים מחושבים מהמניות המוחזקות ישירות בלבד. במניות המוחזקות דרך קרנות, הקובץ מדווח את סיווג הקרן ולא את ענפי החברות שבתוכה.
8 האחזקות הגדולות
| אפיק מובטח תשואה (ללא נייר) | אפיק מובטח תשואה | 14.13% | 1.1 מיליארד ₪ |
| ממשל שקלית 0335 | אג"ח ממשלתי | 2.13% | 172.0 מיליון ₪ |
| בנק דיסקונט לישראל בע"מ | מזומנים ושווי מזומנים | 1.72% | 139.4 מיליון ₪ |
| בנק לאומי לישראל בע"מ | מזומנים ושווי מזומנים | 1.50% | 121.5 מיליון ₪ |
| בנק לאומי לישראל בע"מ | מזומנים ושווי מזומנים | 1.28% | 103.7 מיליון ₪ |
| ממשל צמודה 1028 | אג"ח ממשלתי | 0.94% | 76.2 מיליון ₪ |
| ממשל שקלית 0432 | אג"ח ממשלתי | 0.90% | 72.6 מיליון ₪ |
| JPMORGAN CHASE BANK | מזומנים ושווי מזומנים | 0.86% | 69.2 מיליון ₪ |
רכיב החוב — 61.6% מהמסלול
פילוח דירוגים, מתוך רכיב החוב
"מגובה מדינה" הוא אג"ח מיועדות ואפיק מובטח תשואה: המדינה מבטיחה את התשואה עליהם, ולכן אין להם דירוג אשראי.
הדירוג הממוצע מוצג רק כשלפחות מחצית מרכיב החוב מדורגת. אג"ח ממשלתיות ואג"ח מגובות מדינה אינן נושאות דירוג קונצרני ואינן נכללות בו.
לפרופיל החוב המלא: תשואה לפי סוג נכס, פילוח הצמדה וחוב בעייתי ←
נכסים לא סחירים — 40.4% מהמסלול
שוויים נקבע בהערכה, לא במסחר יומיאפיק מובטח תשואה 14.1% אג"ח מיועדות 12.7% קרנות השקעה 5.8% הלוואות 4.4%
מסלולים דומים
אותה קטגוריה וסוג חשיפה, בחברות אחרות| מגדל מקפת אישית לבני 60 ומעלה (המסלול הזה) | מגדל מקפת קרנות פנסיה וקופות גמל | 0.14% | 9.5% | 30.7% | 8.1 מיליארד ₪ | |
| מנורה מבטחים פנסיה - מסלול לבני 60 ומעלה | מנורה מבטחים פנסיה וגמל | 0.15% | 9.8% | 31.6% | 17.7 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| כלל פנסיה לבני 60 ומעלה | כלל פנסיה וגמל | 0.14% | 10.2% | 31.9% | 8.3 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| הפניקס פנסיה מקיפה מסלול לבני 60 ומעלה | הפניקס פנסיה וגמל | 0.14% | 10.1% | 28.7% | 6.8 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| הראל פנסיה גילאי 60 ומעלה | הראל פנסיה וגמל | 0.16% | 9.1% | 31.1% | 6.8 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| מיטב פנסיה מקיפה לבני 60 ומעלה | מיטב גמל ופנסיה | 0.11% | 10.4% | 28.9% | 6.4 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| אלטשולר שחם פנסיה מקיפה מסלול לבני 60 ומעלה | אלטשולר שחם גמל ופנסיה | 0.15% | 8.7% | 30.4% | 2.5 מיליארד ₪ | השוואה ← |
| מור פנסיה מקיפה - מסלול לבני 60 ומעלה | מור גמל ופנסיה | 0.19% | 10.5% | 30.3% | 1.2 מיליארד ₪ | השוואה ← |
ממוין לפי שווי המסלול. דמי ניהול ממוצעים מהיתרה ותשואה נטו לפי דיווח רשמי; תשואת עבר אינה צופה פני עתיד. "השוואה" פותחת את כלי ההשוואה עם שני המסלולים.
איפה המסלול עומד ביחס למסלולים אחרים
מיקום בתוך אותו סוג מוצר, לא המלצה- חשיפה למט"ח: בשליש התחתון מבין 109 מסלולי פנסיה מקיפה
- חשיפה לחו"ל: בשליש התחתון מבין 109 מסלולי פנסיה מקיפה
- תשואה לפדיון של האג"ח: בשליש התחתון מבין 109 מסלולי פנסיה מקיפה
- תנודתיות צפויה: נמוכה ביחס ל-109 מסלולי פנסיה מקיפה
- נכסים לא סחירים: בשליש העליון מבין 109 מסלולי פנסיה מקיפה
מחזיק נייר מסוים?
שאלות נפוצות
כמה מניות יש במגדל מקפת אישית לבני 60 ומעלה?
כ-31% מהכסף במגדל מקפת אישית לבני 60 ומעלה חשוף למניות, נכון ל-30.6.2026. מתוכם 21% הם מניות שנקנו בפועל, ישירות או דרך קרנות, והשאר מגיע מחוזים ואופציות על מדדים.
כמה מהכסף במגדל מקפת אישית לבני 60 ומעלה מושקע בחו"ל?
כ-28% מהמסלול חשוף לשווקים בחו"ל, וכ-14% חשוף למטבע זר אחרי גידור, נכון ל-30.6.2026. החשיפה למטבע זר נמוכה יותר, כי חלק מההשקעות בחו"ל מגודר לשקל.
מה התשואה ודמי הניהול של מגדל מקפת אישית לבני 60 ומעלה?
דמי הניהול הממוצעים מהיתרה הם 0.14% בשנה, התשואה מתחילת השנה היא 5.5%, התשואה השנתית הממוצעת בשלוש השנים האחרונות היא 9.5%, לפי הדיווח לרשות שוק ההון עד אוגוסט 2026. התשואה נטו אחרי דמי ניהול, ותשואת עבר אינה מבטיחה תשואה עתידית.
פרטי מקור
- מספר אוצר
- 8803
- סוג מוצר
- פנסיה מקיפה
- נכון ל-
- רבעון 2 2026
- מקור
- דוח "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד"
- כיסוי אימות
- 100% מסך המסלול, מאומת מול גיליון "סכום נכסים"
- רישיון
- CC BY 4.0, מותר להשתמש בתנאי שמציינים את בקופה כמקור
המידע מוצג לצורך השוואה והבנה בלבד, ואינו מהווה ייעוץ או שיווק פנסיוני. ביצועי עבר והרכב נכסים אינם מבטיחים תשואה עתידית. הנתונים מבוססים על דוחות "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד" שמפרסמים הגופים המוסדיים מכוח חוזר גופים מוסדיים 2015-9-14.