נכון ל-30 ביוני 2026 (רבעון 2 2026) · עודכן באתר: 2026-09-22 · הרבעון הבא (רבעון 3 2026) צפוי להתפרסם בסביבות דצמבר 2026
מיטב השתלמות אשראי ואג"ח מול הפניקס השתלמות אשראי ואג"ח
מיטב גמל ופנסיה · הפניקס פנסיה וגמל · רבעון 2 2026
מיטב גמל ופנסיה
מיטב השתלמות אשראי ואג"ח
הפניקס פנסיה וגמל
הפניקס השתלמות אשראי ואג"ח
כמה מהכסף באמת מושקע באותו דבר
מהנכסים זהים
החפיפה בין המסלולים מוגבלת, רוב הנכסים שונים. פיצול ביניהם אכן מייצר פיזור.
מדדים מרכזיים והקצאת הנכסים — זה מול זה
| חשיפה מנייתית (דלתא) | 4.2% | 0.3% |
| תשואה לפדיון — רכיב החוב * | 3.54% | 3.50% |
| תשואה לפדיון — רכיב הלא סחיר * | 5.02% | 5.01% |
* שתי השורות חופפות חלקית ואינן מצטברות: "רכיב החוב" (כל האג"ח וההלוואות, סחירים ולא-סחירים) כולל בתוכו גם את הרכיב הלא-סחיר שהוא חוב (למשל הלוואות ואג"ח לא-סחיר), בעוד "רכיב הלא סחיר" כולל גם נכסים לא-סחירים שאינם חוב כלל (כמו נדל"ן), ולכן אינו תת-קבוצה של הראשון.
לפי סוג חשיפה כלכלית — הרכב מלא
| אג"ח | 80.2% | 91.9% |
| השקעות אלטרנטיביות | 10.7% | 2.8% |
| מזומנים | 3.5% | 4.4% |
| מניות | 3.6% | 0.2% |
| נגזרים | 1.1% | 0.5% |
| מוצרים מובנים | 0.9% | 0.0% |
| אחר | 0.0% | 0.2% |
| נדל"ן | 0.0% | 0.0% |
דירוג אשראי ממוצע — רכיב החוב: מיטב השתלמות אשראי ואג"ח AA- · הפניקס השתלמות אשראי ואג"ח AA-
ההבדלים המובהקים
4 מדדים מתוך 8| מח"מ רכיב החוב | 4.54 שנים | 5.68 שנים | 1.15 שנים |
| רכיב החוב | 80.2% | 91.9% | 11.6 נקודות |
| חשיפה לחו"ל (דלתא) | 22.1% | 17.8% | 4.3 נקודות |
| חשיפה מנייתית (דלתא) | 4.2% | 0.3% | 3.9 נקודות |
אחזקות משותפות מול ייחודיות
עשר הגדולות בכל קבוצהמשותף — האחזקות הגדולות
| ממשל צמודה 1131 | 5.03% | 3.72% |
| ממשל צמודה 0529 | 2.13% | 5.94% |
| ממשל שקלי 0142 | 0.35% | 4.97% |
| ממשל צמודה 1033 | 0.43% | 3.76% |
| ממשל שקלית 0229 | 3.41% | 0.37% |
| ממשל שקלית 1152 | 0.48% | 3.23% |
| ממשל שקלית 0335 | 1.36% | 2.26% |
| לאומי אגח 187 | 1.36% | 1.02% |
| פועלים אגח 102 | 1.31% | 0.66% |
| ממשל צמודה 0431 | 0.11% | 1.49% |
מוחזק רק במיטב השתלמות אשראי ואג"ח
| ממשל שקלית 0829 | 6.50% |
| הלוואות עמיתים אמן 151 | 3.63% |
| ממשל שקלית 1035 | 1.88% |
| Israel Bonds, 5.75% 12mar2054 USD | 1.19% |
| ISHARES MSCI ACWI INDEX FUND | 1.05% |
| ממשל שקלית 0530 | 0.56% |
| Israel Bonds, 5.875% 13jan2056, USD | 0.55% |
| ISRELE 3.3 03/21/30 note CITI | 0.51% |
| Israel 5.625% 19feb2035, USD | 0.50% |
| Israel Bonds, 5.375% 19feb2030 USD | 0.44% |
מוחזק רק בהפניקס השתלמות אשראי ואג"ח
| 300496080 | 4.28% |
| ממשל שקלית 1035 | 2.85% |
| 300496072 | 1.43% |
| מקורות אגח 8 4.10% צמוד 14.07.48 | 1.18% |
| ממשל צמודה 0837 | 0.76% |
| PIMCO-EMERG LOCAL BOND | 0.62% |
| מז טפ הנ אגח 64 | 0.57% |
| לאומי אגח 185 | 0.48% |
| דיסק מנ אגח טו | 0.42% |
| 10043458 | 0.38% |
ניירות משותפים שבהם המשקל שונה מהותית
| ממשל שקלי 0142 | 0.35% | 4.97% | 4.62% |
| ממשל צמודה 0529 | 2.13% | 5.94% | 3.81% |
| ממשל צמודה 1033 | 0.43% | 3.76% | 3.33% |
| ממשל שקלית 0229 | 3.41% | 0.37% | 3.04% |
| ממשל שקלית 1152 | 0.48% | 3.23% | 2.75% |
| ממשל צמודה 0431 | 0.11% | 1.49% | 1.37% |
| ממשל צמודה 1131 | 5.03% | 3.72% | 1.31% |
| מקורות אגח 11 | 0.18% | 1.30% | 1.12% |
| ממשל צמוד 0545 | 1.12% | 0.05% | 1.07% |
| ממשל שקלית 0335 | 1.36% | 2.26% | 0.90% |
מדדים שבהם אין פער מובהק (4)
| חשיפה למט"ח (נטו) | 7.5% | 8.4% |
| נכסים סחירים | 77.7% | 82.4% |
| מזומנים ושווי מזומנים | 3.5% | 4.4% |
| תשואה לפדיון — רכיב החוב | 3.54% | 3.50% |
המידע מוצג לצורך השוואה והבנה בלבד, ואינו מהווה ייעוץ או שיווק פנסיוני. ביצועי עבר והרכב נכסים אינם מבטיחים תשואה עתידית. הנתונים מבוססים על דוחות "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד" שמפרסמים הגופים המוסדיים מכוח חוזר גופים מוסדיים 2015-9-14.