נכון ל-30 ביוני 2026 (רבעון 2 2026) · עודכן באתר: 2026-09-22 · הרבעון הבא (רבעון 3 2026) צפוי להתפרסם בסביבות דצמבר 2026
אלטשולר שחם חיסכון פלוס אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% במניות) מול מור גמל להשקעה אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% מניות)
אלטשולר שחם גמל ופנסיה · מור גמל ופנסיה · רבעון 2 2026
אלטשולר שחם גמל ופנסיה
אלטשולר שחם חיסכון פלוס אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% במניות)
מור גמל ופנסיה
מור גמל להשקעה אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% מניות)
כמה מהכסף באמת מושקע באותו דבר
מהנכסים זהים
המסלולים כמעט אינם חופפים. מדובר בשתי אסטרטגיות השקעה שונות, ולא בשתי גרסאות של אותו דבר.
מדדים מרכזיים והקצאת הנכסים — זה מול זה
| חשיפה מנייתית (דלתא) | 21.8% | 26.6% |
| תשואה לפדיון — רכיב החוב * | 3.56% | 3.73% |
| תשואה לפדיון — רכיב הלא סחיר * | 4.95% | 6.97% |
* שתי השורות חופפות חלקית ואינן מצטברות: "רכיב החוב" (כל האג"ח וההלוואות, סחירים ולא-סחירים) כולל בתוכו גם את הרכיב הלא-סחיר שהוא חוב (למשל הלוואות ואג"ח לא-סחיר), בעוד "רכיב הלא סחיר" כולל גם נכסים לא-סחירים שאינם חוב כלל (כמו נדל"ן), ולכן אינו תת-קבוצה של הראשון.
לפי סוג חשיפה כלכלית — הרכב מלא
| אג"ח | 66.2% | 65.2% |
| מניות | 14.1% | 12.2% |
| מזומנים | 10.3% | 13.1% |
| השקעות אלטרנטיביות | 10.6% | 7.5% |
| נדל"ן | 0.1% | 1.2% |
| מוצרים מובנים | 0.8% | 0.4% |
| נגזרים | 0.2% | 0.6% |
| קרנות — סיווג לא זוהה | 0.0% | 0.0% |
| אחר | -2.4% | -0.2% |
דירוג אשראי ממוצע — רכיב החוב: אלטשולר שחם חיסכון פלוס אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% במניות) AA- · מור גמל להשקעה אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% מניות) AA-
ההבדלים המובהקים
2 מדדים מתוך 8| מח"מ רכיב החוב | 6.39 שנים | 3.34 שנים | 3.05 שנים |
| חשיפה מנייתית (דלתא) | 21.8% | 26.6% | 4.8 נקודות |
אחזקות משותפות מול ייחודיות
עשר הגדולות בכל קבוצהמשותף — האחזקות הגדולות
| ממשל שקלית 0142 | 8.97% | 0.51% |
| ממשל צמודה 1033 | 6.35% | 0.05% |
| ממשל שקלית 0537 | 4.51% | 1.16% |
| ממשל צמודה 1028 | 2.04% | 3.60% |
| ממשל צמודה 0529 | 0.32% | 4.45% |
| לאומי | 0.70% | 1.06% |
| פועלים | 0.85% | 0.87% |
| ממשל צמודה 1131 | 0.82% | 0.08% |
| דיסקונט א | 0.39% | 0.38% |
| ממשל שקלית 0347 | 0.66% | 0.04% |
מוחזק רק באלטשולר שחם חיסכון פלוס אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% במניות)
| ממשל שקלית 1152 | 8.72% |
| 28999306 | 1.11% |
| Strategic Value Special Situations Offshore Fund V | 1.08% |
| חייבים אשראי שואבה מנרה משתנה | 0.87% |
| 28999255 | 0.81% |
| POLGB 5.25 04/25/2036 | 0.75% |
| נוי 4 | 0.71% |
| Taiwan Semiconductor Manufactu | 0.56% |
| רפאל אגח ג-רמ | 0.55% |
| COGITO2 | 0.49% |
מוחזק רק במור גמל להשקעה אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% מניות)
| ממשל שקלית 0229 | 3.05% |
| ממשל שקלית 0928 | 1.95% |
| ממשל שקלית 0335 | 1.38% |
| פועלים אגח 102 | 1.23% |
| ממשל שקלית 0432 | 0.94% |
| לנטרה קנדה אגחא | 0.83% |
| SCSp Infrastructure AI EQ- גמל | 0.61% |
| B 0 10/26 | 0.54% |
| ממשל שקלית 0927 | 0.51% |
| הלוואה 75 | 0.50% |
ניירות משותפים שבהם המשקל שונה מהותית
| ממשל שקלית 0142 | 8.97% | 0.51% | 8.45% |
| ממשל צמודה 1033 | 6.35% | 0.05% | 6.30% |
| ממשל צמודה 0529 | 0.32% | 4.45% | 4.13% |
| ממשל שקלית 0537 | 4.51% | 1.16% | 3.34% |
| ממשל צמודה 1028 | 2.04% | 3.60% | 1.57% |
| ממשל צמודה 1131 | 0.82% | 0.08% | 0.74% |
| ממשל שקלית 0347 | 0.66% | 0.04% | 0.62% |
| דוראל אנרגיה | 0.01% | 0.40% | 0.40% |
| לאומי | 0.70% | 1.06% | 0.36% |
| מז טפ הנ אגח 68 | 0.39% | 0.08% | 0.31% |
מדדים שבהם אין פער מובהק (6)
| חשיפה למט"ח (נטו) | 16.1% | 18.4% |
| חשיפה לחו"ל (דלתא) | 31.6% | 31.9% |
| רכיב החוב | 66.2% | 65.2% |
| נכסים סחירים | 83.3% | 82.9% |
| מזומנים ושווי מזומנים | 10.3% | 13.1% |
| תשואה לפדיון — רכיב החוב | 3.56% | 3.73% |
המידע מוצג לצורך השוואה והבנה בלבד, ואינו מהווה ייעוץ או שיווק פנסיוני. ביצועי עבר והרכב נכסים אינם מבטיחים תשואה עתידית. הנתונים מבוססים על דוחות "רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד" שמפרסמים הגופים המוסדיים מכוח חוזר גופים מוסדיים 2015-9-14.